O mercado de produtos financeiros verdes também está a crescer e a apresentar grandes desafios para os fundos devido à regulamentação da UE associada à Rustainable Finance Disclosure Refulation (SFDR), MIFID II e a muitas outras questões.
Os atores financeiros são solicitados pelo Regulamento de Refulação de Financiamento Sustentável (SFDR) a divulgar informação sobre questões relacionadas com a sustentabilidade e como estão a incorporar os riscos de sustentabilidade nas suas políticas e produtos.
Espera-se que os bancos divulguem informações sobre a forma como incorporam os aspectos ambientais, sociais e questões de governação (ESG)no seu modelo de risco e requisitos de capital
Os bancos serão solicitados a publicar o seu Green Asset Ratio em 2024
Uma análise de risco ESG, tanto na concessão de empréstimos como na seleção de ações, tornar-se-á em breve corrente
A partir de 2023 (em relação ao ano de 2022), as grandes empresas cotadas são solicitadas a comunicar como o seu volume de negócios, OPEX e CAPEX estão alinhados com a taxonomia da UE
O financiamento público da UE terá de ser alinhado com o regime de "não causar danos significativos" da taxonomia da UE, o que significa que as empresas que se candidatem a fundos públicos terão de demonstrar como os seus projetos não prejudicam significativamente qualquer dos seis objetivos ambientais da UE
Os Títulos Verdes e Sociais estão a tornar-se um produto financeiro interessante com um elevado nível de procura. Não só as grandes empresas podem emitir este tipo de obrigações, como também as PME podem fazê-lo
Algumas das recomendações do TCFD são agora obrigatórias para as grandes empresas financeiras e não financeiras a partir de 2024, sendo aconselhada uma abordagem voluntária para as PMEs.
A divulgação das emissões de CO2 - Âmbito 1, 2, e 3 - tornar-se-á prática comum para todos os tipos de empresas e os grandes bancos comprometeram-se a pedir tais informações aos seus clientes.
A governação para a sustentabilidade e novos modelos de governação sustentável já estão a ser criados, e estão a surgir novos modelos empresariais de capitalismo, tais como a B Corp, as Empresas Sociais e o Capitalismo Consciente
A informação não financeira tornar-se-á informação estratégica para todos os tipos de investidores
A Diretiva sobre Relatórios de Sustentabilidade Empresarial aprovada em 2022, traz requisitos adicionais às empresas financeiras e não financeiras em relação aos relatórios de sustentabilidade
A proposta para a Direção de Diligência Sustentável traz o "dever de cuidado" à direção, uma vez que se espera que os membros da direção incluam questões ambientais e de direitos humanos no processo de tomada de decisão e ao longo da cadeia de valor
Conteúdo Programático
DAS FINANÇAS ÀS FINANÇAS SUSTENTÁVEIS: TEORIA, FATOS EMPÍRICOS, NÚMEROS E AGENDA INTERNACIONAL
- Princípios de Finanças
- Visão geral das teorias de avaliação de portfólio
- Avaliação de risco do projeto
- Teoria das Finanças Sustentáveis
- Investimentos ESG - a teoria por trás
- A indústria ESG: fatos e números
- Nova análise de risco do portfólio ESG
- Nova análise de risco de crédito ESG
O ACORDO DE PARIS: ORIGEM, DESAFIOS E OPORTUNIDADES PARA AS EMPRESAS
- Compromissos Internacionais, Europeus e Nacionais
- Compromisso de neutralidade de carbono
- Implicações para os países
- Implicações para empresas
- Estratégias de Economia Circular
- Modelos de Negócios de Economia Circular
- Desafios e oportunidades para as empresas
QUESTÕES AMBIENTAIS: SERVIÇOS DO ECOSSISTEMA E NOVAS MEDIDAS DE DESEMPENHO
- O significado de biodiversidade, serviços ecossistêmicos e sua relação com o crescimento econômico
- A importância dos sistemas ecossistêmicos para as empresas e para o sistema econômico
- O risco e as oportunidades para as empresas
- Modelos de negócios baseados na natureza
PRODUTOS FINANCEIROS VERDES
- Laços Verdes, Sociais e Sustentáveis
- Títulos verdes: como fazer e o que implica
- Green bond Apresentação de estudo de caso por uma empresa portuguesa
- Laço social - Apresentação de caso de estudo por uma empresa portuguesa
FINANÇAS CLIMÁTICAS EM PAÍSES EM DESENVOLVIMENTO
- Financiamento Climático a nível internacional
- Empresas B e Empresas Sociais
- Apresentações de trabalho em grupo
- Encerramento e Takeaways
